子公司运营分析报告.ppt

* * *公司公司(600(600* * * *) )子公司运营分析报告子公司运营分析报告目目 录录第一部份第一部份 A A公司公司第二部份第二部份 B B公司公司A公司公司关键经营指标对标关键经营指标对标A公司关键绩效指标对标公司关键绩效指标对标关键业绩指标关键业绩指标(KPI)(KPI) 单位单位 目标值目标值Q1Q1实绩实绩Q2Q2月实绩月实绩1-61-6月止累计月止累计完成率完成率% %销售收入销售收入万元万元450004500010199101991178411784219842198449%49%利润总额利润总额万元万元50005000131413149699692283228346%46%资金回收金额资金回收金额万元万元4900049000963896381035310353199911999141%41%资产回报率资产回报率% %8 82.71%2.71%1.59%1.59%3.97%3.97%49.6%49.6%流动资金占用额流动资金占用额万元万元 17000 17000168551685519070190701850418504-1504-1504自主产品占销售收入自主产品占销售收入比例比例% %606047%47%46.17%46.17%47547578%78%设备稼动率设备稼动率% %606056%56%63%63%59%59%98%98%全员劳动生产率全员劳动生产率万元万元7575232324.8424.8439.8639.8653%53%专业技术人员比例专业技术人员比例% %353535%35%33.2%33.2%34%34%97%97%A公司公司运营分析概述运营分析概述 本报告期基本完成半年度经营目标，经营情况良好； 自主产品有较强的盈利能力，成本费用有效控制； 流动资产不良率2.26%，资产安全、有增值; 存在较大的资金链风险和市场下滑风险； 需尽快抓紧专业技术人才的引进、研发平台的建设、市场开拓能力的培育和内部管理流程的优化； 需加强目标管理,调整完善现有产品结构； 需加强应收账款、存货管理，对年度经营计划加强实施和对标并监督执行。 A公司公司6 6月份绩效架构图月份绩效架构图 20112011年年6 6月止月止股东报酬率股东报酬率% %10.3110.3120112011年指标年指标15.7315.732.602.60财务杠杆财务杠杆2.392.39 总资产报酬率总资产报酬率% %3.973.974.054.05利息保障倍数利息保障倍数 6.596.594.544.54 50.3250.32速动比率速动比率% % 54.3054.30净利润率净利润率% %10.0010.0039.6539.65总资产周转率总资产周转率% %8.138.1381.1181.112.502.502.202.202.462.46161.30161.301.141.141651655.105.104.714.717.737.73100.45100.452.592.59126.22126.22应收账款周转率应收账款周转率( (次次) )存货周转率存货周转率( (次次) )应付账款周转率应付账款周转率( (次次) )资金积压周期资金积压周期( (天天) )固定资产周转率固定资产周转率( (次次) ) 销售收入增长销售收入增长率率% %80.9980.991.581.583.283.283.413.4181.2381.232.172.174.234.233.043.04产品成本率产品成本率% %销售费用率销售费用率% %管理费用率管理费用率% %财务费用率财务费用率% %A公司公司盈利状况分析盈利状况分析1 1、压机S S、IEIE系列产品比例达73.8%73.8%，毛利率达31%31%，盈利能力增强，同时订单充裕；2 2、机床产品上半年平均毛利率16%16%，比上年度提高了9%9%，订单很充裕，但产能却很紧张；（可否考虑交期换毛利的市场策略？）3 3、环保毛利率高达49%49%，对吉成上半年的盈利贡献很大；4 4、电子、光伏毛利率8-9%8-9%，但是收入比例占55%55%，量大，摊薄了固定费用，保证了上半年的利润达成5 5、除财务费用外，销售费用、管理费用均控制在目标内，但上半年研发投入仅占收入2.9%.2.9%.净利润率净利润率% %10.00 10.00 20112011年年6 6月止月止8.13 8.13 20112011年目标年目标80.99 80.99 1.58 1.58 3.28 3.28 3.41 3.41 81.23 81.23 2.17 2.17 4.23 4.23 3.04 3.04 产品成本率产品成本率% %销售费用率销售费用率% %管理费用率管理费用率% %财务费用率财务费用率% %A公司公司运营状况分析运营状况分析1 1、上半年度完成产值2170721707万元，实现收入2198421984万元，销售接单2572325723万元，到期应交未交订单1061910619万元，其中自身原因延期交单28992899万元；2 2、应收账款、存货占有资金从年初的1147711477万元提高到1819818198万元，增加了67216721万元，资金积压周期超目标6161天；20112011年年6 6月止月止39.65 39.65 总资产周转率总资产周转率% %20112011年目标年目标81.11 81.11 2.50 2.50 2.20 2.20 2.46 2.46 161.30 161.30 1.14 1.14 165.00 165.00 5.10 5.10 4.71 4.71 7.73 7.73 100.45 100.45 2.59 2.59 126.22 126.22 应收账款应收账款存货周转存货周转应付账款应付账款资金积压资金积压固定资产固定资产营业收入营业收入周转率周转率( (次次) )( (次次) )周转率周转率( (次次) )周期周期( (天天) )周转率周转率( (次次) )增长率增长率% %A公司公司运营状况分析运营状况分析3 3、上半年资金回收1999319993万元，账款回收率81%81%。压机、机床、单晶炉回款达成年度目标94%94%，但光伏切割机、电子、环保远低于目标回款率，特别是切割机仅45%45%； 4 4、本报告期净利润现金含量0.410.41（相当于每实现一元利润会流出0.410.41元现金)，利润质量欠佳。对应收款、存货加强管理，防止产生虚拟资产；5 5、上半年增加自产自用加工中心二台，计875875万元，缓解加工能力紧张；金加工设备有效利用率63%63%；6 6、电子、光伏、环保收入比上年同期增加1298312983万元，但压机、机床收入今年仅上年同期增长15%15%；A公司公司资产质量状况分析资产质量状况分析 报告期末总资产5545655456万元，流动资产2718027180万元，占总资产的49%49%；固定净值1936119361万元，占总资产的35%35% ； 应收账款、存货、预付账款三项占有资金额2118421184万元，占流动资产的78%78%；速动资产占流动资产52%52%（参考值1 1：1.51.5），），资产变现能力较弱但相对安全； 由于上年U8财务核算软件升级，对应收账款丢失了账龄管理，风险增大； 存货连续4个月增加，比年初净增额5280万元，其中原材料占比51%。对存货加强库龄和红线目标管理。A公司公司债务风险状况分析债务风险状况分析 财务杠杆2.62.6，较好地利用了负债资金，达成净利率10%10%；下半年若能按计划实现自主产品的销售，该负债风险在可控范围； 利息保障倍数4.054.05倍，公司的盈利能力对负债的利息支付能力较强 （行业值3.53.5)； 速动比率50.32%50.32%，短期来说偿债能力较弱，若能降低库存，加速回款，减少实物性资产，则可提高该能力。 2.60 2.60 财务杠杆财务杠杆20112011年年6 6月止月止2.39 2.39 20112011年目标年目标4.05 4.05 利息保障倍利息保障倍数数4.54 4.54 50.32 50.32 速动比率速动比率% %54.30 54.30 A公司公司年度经营计划完成情况年度经营计划完成情况 市场拓展和营销管理市场拓展和营销管理1 1、压机、机床、环保按计划参展，扩大市场影响和品牌知名度。特别是机床在展会期间签约400万元并发掘潜在客户8家；2 2、压机、机床目前订单饱和，环保产品市场开发还有待加强；液晶电子设备下半年可以确定的订单有1200万元（上半年已实现4762万元），相较年度目标（7000万元）还有一定差距；3 3、根据年度计划将建立一支完整的营销队伍，目前已储备了8名人员培训中，但缺乏培训过程阶段性认定目标和岗位培训的系统计划；4 4、业务人员绩效考核制度的建设在下半年有待完善；A公司公司年度经营计划完成情况年度经营计划完成情况 技术研发和工艺改进技术研发和工艺改进1、6项新产品开发计划均如期进行，环保一项、压机二项新产品进入试生产、单晶炉成品待生产检验，同时单晶炉上轴部件国产化技术二次开发设计也正在进行中；2、压机、机床根据公司的设备配置改进生产工艺五项计划已成功；但金加工的“做好机加的数控编程、工装、夹具等生产的工艺技术准备工作，解决实际加工难题”计划没有落地，下半年持续；3、报告期技术研发费投入63.93万元，仅占销售收入0.29%。A公司公司年度经营计划完成情况年度经营计划完成情况 供应链管理和成本控制供应链管理和成本控制1、分别与一家结构件焊接加工、铸铁件和表面粗加工协作厂家签订了战略合作协议，确保生产链前道保证；2、合格供应商评定制度待完善并落实执行；3、财务基本核算到零件成本，但对定额成本的数据维护还未启动；4、成本应以公司运营成本为视角，不是狭义的产品成本，成本控制亦是运营成本控制；5、成本控制是成本管理的一个环节，应先确定成本目标 制定成本计划 控制成本发生 精细成本核算 检讨、分析成本形成 改善或修改成本计划（PDCA闭环）。A公司公司年度经营计划完成情况年度经营计划完成情况 管理提升和信息平台建设管理提升和信息平台建设1、上半年压机、机加事业部及综合仓库已推行5S管理，其他几个事业部由运营管理部组织实施，预计10月底覆盖公司各部门；2、ISO9001安排7月份内审，8月份完成年审，现体系文件正在修改完善；3、各部门质量考核的制度、目标、方法及管控制度空缺；4、省高新技术企业的复审材料已准备完成，已上报科技局审查中；5、Solidworks三维软件项目已开展，硬件、软件采购已到位，下月起项目启动，进入培训阶段；6、PDM数据管理软件项目延期至明年实施。 A公司公司年度经营计划完成情况年度经营计划完成情况 项目投资进展情况项目投资进展情况 三项目上半年度累计投入资金1111万元。 项目名称投资总额累计完成投资额项目进度描述油漆车间改建500500万元9090万元主体工程完成80%，天气原因延期一月。装配车间扩建20002000万元925925万元已完工,初验收结束，房产证办理中。solidworkssolidworks三维设计软件及PDM管理软件500500万元9696万元硬件5月份已到位更新并组织培训； PDM管理软件明年启动。合计25002500万元11111111万元A公司公司年度经营计划完成情况年度经营计划完成情况 人力资源投入计划人力资源投入计划 上半年新招销售人员8名，投入培训费用10万余元。人员类别人员类别计划人数计划人数计划投入费用（万元）计划投入费用（万元）实际人数实际人数实际投入费用（万元）实际投入费用（万元）市场拓展人员市场拓展人员4 44040销售人员销售人员202080808 81010研发人员研发人员2020100100工程技术人员工程技术人员3 34545技工技工5858365365专业管理人员专业管理人员6 69090合合 计计1111117207208 81010B公司公司关键经营指标对标