2024两轮电动车行业简析报告.docx
01.两轮电动车充分满足短交通的日常需求为交通是0主要的日常出行需求.BS若城镇化的发度人们的活动半检不断变宽，但矩交通出行方式仍能厦SS主要的范援，从主要国家糠心地区的出行数据看平均通电半径不高于15km,厚色车.动网就车等网轮出行方式耗更好匹配日常短交通出行需求.2021年各国平均单程通勤距离（KM）美国I-15日本14英国13中国92021年美国日常通勤距离占比60%0-8KM8-24KM24KM-.&W提罢.»就考.1£9(11SH软ss三p-三lll跄葭sum.StfraRn弟ajo:星暂%切戈¥学的倒接®比,宏筋M售昌奉国抬金彩粒.Bo¼m03apu2ssg三.isa«ltnw三IV8-2z<uft.三-ff三sl.ntf，一款力娄.三三st!gH.Hftr§*ft*,E0>Irm*I*,曾耕R目谕翟£<UU.N.Stef§BW三三SCIsd"W宓R_*½Wa整KB货余Hsul装和&Hwr尺<owftM蕃凌甯霞3月«黑IK解a*,案卅HdsV,鬟品.英期拶凰WST.Ei§sSyu4N咨O-ISKS5落S假箕B««*tt9-mozilb-三S3K3£区比也提Ksm5TliM«fftys!ss»-£-§.HWIgs怎meW望矍.*三1SBS£<UN召$影留务脑0Enssam1««-lis三1三求SIwittss三iwsxf田。So卅M«笑愁胃6柒影BH*4:工守WWE川墨的士费第W片§?s.SHWs*黎火屈姿Si13”战法修史Smsrd4.uzw-4nsSsSSIeEl.£«ssaH君圆WM<U.匚三iunEsi««s照Z÷f三w忸/后喊IBQaf=率si-iu三Si«3-S田S年普餐S幄.n.gff-RSfrsswp-m,曾寓SOiSEfl三§3-S皿31S薨留.SCSShS、米犯6I-H东里,器世，3麦唯热妙命03归««»»鱼IlffiS妈口唱人-R坦娜生婆唱水父06.头部车企马太效应凸显头部车企方面,雅迪及夏玛2022年带已突破100O万台，销规模已与行业其他车企拉开校大X5目.行业龙头雅迪2023Hl铜为821万台,同比身长34%,销*iO4仍持续高于行业狡体水平.呈瑰出较强马太效应,爱fG2023Ql-Q3明有所放E.预计同比+1%,或主鬃为保证利润空间,主动收婚（2S5折扣.新势力车企方Iffi.2023Hl九号匆轮车销盘已超小牛.且公司在茶道折张港短下期量堵速远高于行业整体,对比之下小牛倩IS承压，品BBit分分化明显.头部车企表现程健，新势力车企走势分化头部车企与行业其他公司业绩收入均拉开较大差距(万2)201820192«202021»222023HINBgQlR56410301401S21VOY2g773漓3X11338%M510%6?%8671077916VOV110*406K9%242147195M2VOVn%MC*”日1641?02S4259YOY426¼-¼U2A*1142NS461YOY%E760%5.0%h(RW)395799nnVOV476£«7%2l*-0%124%h(W>1M512463.5VOV42673.4%142.67.1%M4g32M触）47604350SOlOVOV1<»42686%152*三e><n)dWm1亿元）7019”?0202120222W3H1201920202212222021H1IllTi193.77269t?310X617064S.16987U6921.61IlMVOY61“中IEIl1%»54%410%5T*.321出1012415359209021W1752259966U73“9$VOY23.B1.l疝1外A冰M10.9¼1823»7%4.32UOl“311575VOVIM17,K184*«4%2K012JMM.304803070040Q59118VOY4.5“监40042.1%471%99l2MB3Q%Sa的4241490420210.711.6Oll16247YOV6$外-IS5%145%-144*.0*U74?%”i%仔VOV2CKM24457.05MW12.461.SO1«226-0.49062117%51.C-KS*-11.2*339¼121.Sft309.1%旺季市场总体呈现出两极分化趋势整体来猛.2023年旺季热销在总体市场占比达49%,旺季较同朋增长的鳗销商占比23%,市场销售旺季仍表现良好,是托底全年行业销量期长的B!要因素.燧端市场旺季销售情况出现两极分化特征，旺季销*上升的网京上涨幅度大多为30%以内（占比84%）,相比之下25%的驻京反贩季销也降福超过30%.旺季在热梢中占比SVOMWKHEE学财昕庞季与PIJm平季热si吃Ie亚争冷消旺季市场呈现出较强的两极分化的势两轮电动车产品高端化趋势已显2023年各大两轮电动车品牌准新新品价位大多在3000元.并到质产品智能化力跳的迭代更新.同时有思缩减费潴门店2500元以下的产品上样.行业产品离比化趋势已显,以线上情U为例，电动自行车3500以上价位段产品销份瞅(京东/天Ja)由2019年的(48%4%)棍升至2023的(62%49%),电动廉用车3500以上价位段产品统份额(京东/天猫)由201辨的(66%33%)提升至2023Q3的(92%M%).行业消费绪构呈现高端化趋势2023年主要品牌主推车型集中在3000元+价位段养辿赛修登299932995499"呻-MoOT44994899R日-幻财94799201920202021202220232024QTD天要201920202021202220232024QTD电以自行车电动自行车<200012.0%15.0%20.0%300%190%110%<20002区叫42OK43O35.0%27.0%19.02000-3500410.36.0%39.0%33.0%ao%24.0%2000-3500mo47320%28.0%32”3SOO邓8290%29.0%24.0%160%14%19.0%3500450020%30%60%11.0%100%7OK45855813.0%15.0%10.0%11.O%21.0%20.0%4500-SSOOQ3%QgA1.9%10.0%17.0%26OK>550060%5.0%6.0%100%150%23.0%ASSoO10%Ig23%12.0%18.0%16.0%电动摩转<200019%2.5%1.3%2.10.6%0.4%<200006%07¾06%06%00%00%2000-350032.0%31.0%36.0%54.0%27.0%7.0%X)Co3WO660%S9G41CK330%16蛛160%3500邓8210%29.0%35.0%23.0%20.0%29.0%3500-450024827M箝。工MO工28.0%90%45CO-S50015.0%14.0%13.0%110%20.0%28.04KM>½0O3眦68i11.0%12.0%ao%350拈>5500M.023.0%15.0%110%310%3S.0%>550070%8C%19.0%210%38.0%400%09.线下门店为主要购车渠道尽管两花车妣的买比例逐步提升，由于艮存高价耐用品的属性,城下仍然是主流的赛道,主要是因为：消费古需里能在购车前位珏,以更好地休蛇车辆的性能.且实地直看可以选择更适合的女色、外处等.妓下店的售后服务更完善,包括退换倒鹿惬等.2023年两轮车嫌下购买比刎仍高达7S%,其中46.1%为品犍专卖店/旗舰店,28.9%为电动主行.业内主要的厂京目前都采用姓销模式,以港渔爱玛为首的传统企业以两级分销为主，而以小牛九号为代表的新给力A的牌则多采用授权分箱模式.购买刚触动车的柔道车主获取信息柔道TOPIO搜索引学,50.3%,Ta=Io8线±M网SE品蜂，J福序88%东南亚市场成为两轮电动车出口首选近年来，东南亚各匡发展迅速,城市化率不断提升,其中2023年印度尼西亚（58.6%）和春回53.6%）城市化率已接近中国（64.6%）水平；但当前东南死各El仍大多为发展中区京,在人均收入较低加人口密度较高以及公共交通设施不够完下,摩托车由于灵活性较优在城市中行般更为方便，因而日常使用扬率笠离.Ia着东南亚各国对环境和潴源效益的日益视，未来东南亚为轮车市场有柴迎来类似国内2oo年实施SW令后的高速发照时期,国内行业或将迎枭发展新机is.-国内丽车历年出口
